When new firms decide to enter a competitive market, their entry will

Đáp án đúng: "drive down profits of existing firms in the market". Lợi nhuận kinh tế dương là tín hiệu hút hãng mới vào ngành; mỗi hãng vào thêm đẩy đường cung thị trường sang phải, giá cân bằng tụt xuống và lợi nhuận của những hãng đang có bị bào mòn cho tới khi về không. "increase the product price" đi ngược chiều nhân quả: cung tăng thì giá giảm chứ không tăng. "shift the market supply curve to the left" mô tả đúng chiều của việc hãng RỜI ngành, không phải gia nhập. "increase demand for the product" nhầm bên của thị trường: số người bán đông thêm không làm người mua muốn mua nhiều hơn ở mỗi mức giá.